7月30日，萬達電影獲國金證券買入評級，近一個月萬達電影獲得1份研報關註。
研報預計萬達電影24-26年歸母凈利分別為8.1/13.3/16.2億元。並基於25年業績估值，給予目標價14.68元。研報認為，公司作為院線龍頭，其強者恒強的趨勢明顯，而非票業務則有待深挖。此外，24年業績受Q2拖累，但H2有望改善，公司的影院業務增長可期。與此同時，攜手儒意，內容業務再上新台階可期。盡管公司國內人均非票收入低，約8元，但後續衍生品等賣品、影城空間利用的潛力較大。
風險提示：觀影需求、影片供給不及預期；內容上線、表現不及預期；與儒意協同效應不及預期；存貨或商譽減值風險；大股東質押風險。
